[리포트] 한라공조, 비스티온 공조사업부 인수로 기업가치 개선 전망-KB투자證

KB투자증권은 18일 한라공조에 대해 비스티온 공조사업부 인수로 기업가치가 개선될 전망이라며 투자의견 매수와 목표주가 3만5,000원을 유지한다고 밝혔다.

신정관 연구원은 “2013년 1분기 중에 예정된 한라공조의 비스티온 공조사업부 인수는 한라공조 기업가치 증가의 계기가 될 것으로 보인다”고 설명했다.



그는 “향후 2년간 연결매출 30.6% 증가, 공조부문 글로벌 2위로서 공급자 협상력 강화, 인수관련 불확실성 해소 등이 주가에 긍정적으로 작용할 것으로 예상된다”고 말했다.

또 “2013~2014년 한라공조의 매출이 각각 17.6%, 11.0% 증가한 4.3조원과 4.8조원에 달할 것으로 추정하고 있다”며 “영업이익률은 8.1%로 안정적인 수준을 유지할 것으로 보고 있다”고 덧붙였다.