한국투자신탁운용은 ‘ACE 미국WideMoat가치주 상장지수펀드’(ETF)가 주당 90원의 분배금을 지급한다고 3일 밝혔다. 이 상품이 분배금을 지급하는 것은 이번이 처음이다.

ACE 미국WideMoat가치주 ETF는 미국에 상장된 주식 중 경제적 해자(Economic Moat·높은 진입장벽)를 갖춘 기업을 선별해 투자하는 것이 특징이다. 기초지수는 미국 모닝스타가 발표하는 ‘와이드모트 포커스 프라이스 리턴 지수’(Morningstar Wide Moat Focus Price Return Index)로 미국 상장 ETF인 ‘반애크 모닝스타 와이드모트 ETF’(VanEck Morningstar Wide Moat ETF·이하 MOAT)와 동일하다.

모닝스타 리서치는 해당 지수 산출을 위해 기업의 경제적 해자 평가방법을 활용한다. 경제적 해자 평가방법에는 브랜드 프리미엄 등 무형자산을 비롯해 비용우위, 전환비용, 네트워크효과, 효율적 규모 등이 고려된다.

한국투자신탁운용은 지난 2018년 10월 ACE 미국WideMoat가치주 ETF 상장 이후 분배금 지급 없이 전액 재투자하는 전략을 취해왔다. 그러다 지난 4월 말 최근 1~2년 사이 높아진 배당 투자 수요를 반영해 분배지급정책을 변경, 분기배당을 결정했다. 이에 따라 이날 첫 번째 분배금 지급을 시작으로 향후 매 분기별로 분배금이 나갈 예정이다.

이 상품은 4월 말 기준 상장 이후와 최근 5년 기준 각각 149.54%와 114.78%에 달하는 수익률을 기록해 같은 기간 스탠더드앤드푸어스(S&P)500을 추종하는 ‘SPDR S&P 500 ETF’(SPY ETF)의 성과(133.93% 및 105.69%, 환율 반영)를 웃돌았다. 최근 3년 및 1년 수익률은 51.62%와 21.20% 수준이다.

김승현 한국투자신탁운용 ETF컨설팅담당은 “우수한 장기 성과에 분배지급정책 변경까지 더해지며 ACE 미국WideMoat가치주 ETF는 연금 시장에서 특히 많은 관심을 받을 것으로 기대한다”며 “미국 상장 ETF인 MOAT가 연 1회 분배를 하는 것과 달리 ACE 미국WideMoat가치주 ETF는 분기 배당을 실시해 연금계좌에서 투자 시 세제혜택뿐만 아니라 배당금을 통한 현금흐름까지 창출할 수 있다”고 강조했다.