유재훈 연구원은 현대중공업에 대해 “상선부문의 수주 약세와 저유가 장기화 우려를 반영해 기존 목표 주가순자산비율(PBR)을 0.9배에서 0.8배로 조정하고 목표주가를 18만원에서 16만원으로 내렸다”고 말했다. 그는 “현대미포조선도 주력 선종인 석유화학제품 운반선의 수요 부진이 지속되고 있다”며 “수주부진을 고려해 목표 PBR를 0.8배로 변경하고 목표주가를 9만원에서 7만5,000원으로 하향 조정했다”고 설명했다.
그러나 유 연구원은 두 조선사가 올해 2분기에 흑자전환할 것으로 예상했다.
그는 “현대중공업의 올해 2분기 매출액은 12조5,374억원으로 작년 같은 기간보다 2.1% 감소할 것이나 영업이익은 2,259억원으로 흑자 전환한 것으로 보인다”고 말했다. 그는 “현대미포조선의 2분기 매출액은 작년 동기보다 17.4% 늘어난 1조559억원으로 추정되며 영업이익은 182억원으로 흑자로 전환한 것으로 추정된다”며 “2분기 실적은 손익분기점 수준”이라고 덧붙였다.
