유안타증권은 14일 현대중공업이 2분기 흑자 전환하겠지만, 실적 우려가 지속될 것으로 보고 목표주가를 기존 16만원에서 13만원으로 낮췄다. 투자의견은 ‘보유’로 유지했다.
이재원 연구원은 “현대중공업의 2분기 연결 기준 영업이익은 828억원으로 전 분기 대비 흑자 전환할 것으로 예상된다”며 “6개 분기만에 첫 영업이익 흑자”라고 설명했다. 하지만 “흑자 기조로 돌아섰음에도 신규 수주 부진으로 2016~2017년 실적 우려감이 계속되고 있다”고 지적했다. 이 연구원은 “1~5월 누적 수주실적은 연간 수주목표 229억5,000만 달러의 25%인 58억달러(7월 초 현재 70~80억달러 추정)에 불과하다”고 분석했다.
그는 “조선 사업부가 선방하고 있지만 해양 및 플랜트 사업부가 크게 부진하고 하반기 전망도 밝지 않다”고 판단했다. 이 연구원은 올해 현대중공업 수주 전망치도 170억달러에서 162억달러로 소폭 하향 조정했다.
