[다트 머니] 정년 퇴직자 퇴직금·여유자금 펀드 투자는

Q : 공무원으로 재직하다가 지난 2월에 정년 퇴직했습니다. 얼마 되지 않는 퇴직 성과금은 연 5.95%의 이자를 주는 제2금융권의 1년짜리 정기적금에 넣어 두었습니다. 그리고 매월 나오는 연금에서 60만원을 떼어 ▦삼성그룹 적립식1호 ▦미래엣셋 재팬인덱스 파생1 펀드 ▦삼성글로벌water주식종류 펀드에 20만원씩 넣고 있습니다. 우선 펀드를 잘 선택했는지 알고 싶습니다. 아무런 지식도 없는 상황에서 은행에서 추천하는 대로 가입했습니다. 아동도서를 집필하는 관계로 가끔씩 원고료로 300만원 정도가 들어오는데 이 돈도 펀드에 가입해볼까 합니다. 일부에서는 주가가 이렇게 높은데 펀드에 가입하는 것은 위험하다고도 합니다. 투자기간은 가능하면 3년 정도로 가져갈 생각입니다. 동양중소형 고배당주식펀드와 한국밸류 10년투자 주식펀드, 봉주르차이나와 아태펀드를 추천하는 곳이 있는데 어떤 펀드를 선택하는 것이 좋은 지 도움말을 부탁합니다. A : “자신을 알고 적을 알면 백전백승(百戰百勝)”이라는 말이 있습니다. 펀드계좌수가 1,000만개를 웃돌고 있습니다. 즉, 대한민국 인구 5명 가운데 1명은 펀드계좌를 가지고 있다 보니 주변에서도 펀드를 주제로 대화를 나누는 사람들을 자주 볼 수 있습니다. ‘과연 지금 펀드에 투자해도 늦지는 않았을까’, ‘좋은 펀드를 고르는 기준은 무엇이며, 어떤 펀드에 가입해야 할까’ 등이 가장 큰 관심사일 수 밖에 없습니다. 먼저 펀드에 가입하기에 앞서 살펴봐야 할 중요사항과 투자목적에 맞는 포트폴리오에 대해 설명하겠습니다. 첫째, 펀드는 투자상품이라는 사실을 명확히 이해해야 합니다. 투자는 ‘가능성을 믿고 자금을 투하하다’라는 뜻을 갖고 있습니다. 믿었던 대로 잘되면 큰 수익을 낼 수도 있지만 잘못되면 큰 손해를 볼 수도 있습니다. 또한 투자 결과는 전적으로 본인의 책임입니다. 펀드에 가입하는 목적은 크게 ‘자산형성’과 ‘자산운용’으로 나눌 수 있습니다. 자산형성이란 지금부터 시간을 두고 자산(재산)을 축적해 나가는 것이고 자산운용은 이미 어느 정도 형성된 자산을 더 늘리고 지키는 과정이라 할 수 있습니다. 투자의 목적에 따라 투자하는 방식도 달라질 수 있다는 말합니다. 둘째, 펀드를 가입하기에 앞서 자신의 재산상태를 정확히 파악하기를 권합니다. 재산상태를 파악한다는 것은 투자목적과 투자원칙을 세울 수 있는 출발점이기 때문입니다. 즉, 현재 보유중인 모든 자산을 주식, 채권, 부동산, 현금자산으로 구분 집계한 재산상태표를 만들고, 이 표를 통해 본인의 재산이 어느 한 가지 자산에 집중적으로 몰려있지 않은지 점검할 수 있습니다. 미래에 각 자산의 적정한 구성비율에 대한 의사결정을 내릴 수 있는 힌트를 주기 때문입니다. 셋째, 자신의 투자목적에 맞는 투자방식과 포트폴리오로 투자하는 것입니다. 의뢰인께서는 매월 60만원과 부정기적 수입인 원고료를 주식형 펀드에 투자하시기를 원하고 있습니다. 여기에서 주목해야 할 것은 부정기적 수입을 매월 일정하게 적립식 형태로 투자하는 방법을 찾는 길입니다. 다행히 펀드에 투자할 때 의뢰인과 같은 투자자를 위해 부정기적으로 들어오는 자금을 매월 일정하게 분산 투자할 수 있도록 ‘자동대체매수’ 투자방식이 도입돼 있습니다. 따라서 이것을 활용하면 됩니다. 일반적으로 포트폴리오는 투자자의 나이, 재산상태, 가족구성, 투자위험(리스크) 허용정도 등을 감안해 구성해야 합니다. 이중 리스크 허용정도를 기준으로 주식형, 혼합형, 채권형으로 구분할 수 있습니다. 또 국내와 해외로 나눠 투자할 수 있습니다. 최근에는 해외투자의 경우 해당되는 지역에 따라 크게 중국ㆍ인도를 포함한 아시아태평양지역, 동유럽-서유럽, 북미, 라틴지역 등으로 세분화 할 수 있습니다. 최근 글로벌 시장을 살펴보면 중국과 인도를 중심으로 한 아시아태평양지역의 성장잠재력이 가장 크다는 것을 확인할 수 있습니다. 유럽연합에 가입되거나 앞으로 편입될 것으로 예상되는 동유럽지역의 경제성장률도 살펴볼 가치가 있습니다. 또한 장기적 관점에서 보면 실적을 바탕으로 세계 초일류기업으로 성장하고 있는 기업을 중심으로 한 국내주식에도 꾸준히 분산 투자할 것을 권해드릴 수 있습니다. 미래에셋에서 추천하는 주요 펀드 상품은 ▦디스커버리 ▦인디펜던스 ▦5대그룹 대표주 ▦AP인프라섹터 ▦차이나인프라섹터 ▦인디아인프라섹터 ▦AP컨슈머 ▦친디아업종대표 ▦AP업종대표 ▦동유럽업종대표 ▦글로벌 에코펀드 ▦이스턴 유릭스 업종대표펀드 등입니다. /백승우 미래에셋금융프라자 신사지점장 재산상태표 작성 어떻게
주식·현금등 항목별 구분…목표 비율과 비교 가능케 먼저 자산을 주식관련자산과 채권관련자산, 부동산관련자산, 현금자산 등 큰 줄기를 중심으로 구분합니다. 그 다음 항목별로 세부 상품과 자산을 금액이 큰 것부터 적은 순으로 적습니다. 그리고 각 상품자산 옆에는 현재 평가금액을 기록합니다. 이런 세부항목을 정리하면서 각각의 구성비율을 평가금액과 함께 기록합니다. 그 다음으로는 앞으로 본인이 목표로 하는 미래의 구성비율을 적어봅니다. 이렇게 정리하면 과연 내가 원하는 미래의 자산 포트폴리오와 현재의 자산이 어느 정도 괴리를 보이는 지 한 눈에 알 수 있습니다. 만약 주식시장이 침체국면으로 들어갔다고 생각해서 현재 갖고 있는 주식관련 상품 비율을 20%에서 5%로 줄인다면 세부 상품ㆍ자산에서 보수적인 상품을 제외하고 나머지 상품을 얼마나 줄여야 하는 지 한 눈에 파악할 수 있습니다. 이런 재산상태표는 여러 항목을 추가해 늘릴 수도 있습니다. 예를 들어 해당자산의 취득가격과 현재가격의 차이를 기록해 평가차익과 수익률을 계산할 수도 있습니다. 이와 같이 재산상태표를 만들면 자산의 양과 질 모두를 한 눈에 파악하고 앞으로의 재테크 전략을 수립하는데 큰 도움을 줍니다. ※ 실전재테크의 지상 상담을 원하는 독자께서는 ▦장단기 재테크 목표 ▦구체적인 자금 지출ㆍ저축 등 재테크 현황 ▦알고 싶은 금융상품 등을 구체적으로 적은 편지를 서울경제 금융부 e-메일(skdaily@hanmail.net)로 보내주세요.