서희건설은 총 300억원 규모의 신주인수권부사채(BW) 발행에 대한 유가증권신고서를 금융위원회에 제출했다고 14일 밝혔다.
이번 BW의 만기보장 수익률은 9.0%로 정기 예금대비 고금리 매력을 갖추고 있으며, 만기는 3년이나 1년 6개월 후부터 조기 상환이 가능하다. 투자자는 사채와 분리된 워런트를 시장에서 매각 가능하기 때문에 추가 수익률 달성도 가능하다.
청약일은 오는 4월26~27일이며 신주인수권이 분리된 ‘채권’은 4월29일, ‘신주인수권증권’은 다음달 17일 상장예정이다. 서희건설은 이번 BW 발행금액을 차환자금 150억, 운영자금 150억원 등으로 사용할 계획이다.
이 회사는 매년 20%에 이르는 꾸준한 매출 성장과 200~300억원에 이르는 영업이익을 거둬 안정적인 현금창출능력을 보유하고 있다. 올해 3월말 기준 현금 및 현금성 자산 보유액은 602억원, PF대출잔액은 1,230억원으로 PF대출의 부실로 인한 재무위험은 높지 않다. 지난해 매출액은 1조297억원, 영업이익은 231억원, 당기순이익은 77억원이다.
서희건설은 지난해 기준 국내 도급순위 40위로 2009년 대비 3단계 상승하였으며 다수의 관급 및 민간공사를 통해 안정적인 매출 기반 및 차별화된 수익모델을 갖춘 것으로 평가된다.
