KR선물 신동국 이사
현재 서울경제TV의 ‘해외선물의 신’ 해설위원이며, 경기과학고, KAIST(한국과학기술원)을 졸업했고 파생상품을 전공한 정통파이다. 삼성경제연구원(SERI)이 첫 직장이었고 신한BNPP자산운용, 한국투신 그리고 마이다스에셋자산운용 등에서 펀드매니저 생활을 하였다. 최근에는 숭실대 겸임교수로 강의중이며 파생상품을 알리기 위해 강의 및 집필 활동 중이다.
34회: 2017년 2월 2일 목요일 15시 기준
일단 눈치는 살피지만 방향이 정해진 시장
1. S&P500 3월물 (ESH7) : 또 한번의 상승시도는 좌절되고, 고가 매도 유효
전일 S&P500 지수선물은 애플의 실적호조와 미연준의 금리동결 소식으로 강보합을 보였습니다. 장중에 2,285p까지 상승 시도를 했으나 지수는 결국 전일 대비 +0.25p로 마무리 하였습니다. 금일은 신규실업청구건수 (직전치 210.0만, 예상치 206.5만) 등의 발표도 있습니다. 그러나 시장은 이미 1월말을 고점으로 하락할 기회를 찾는 모습입니다. 미국 중심의 연이은 행정명령과 그로인한 글로벌 금융시장의 위축은 당분간 반전카드를 찾기 어려워 보입니다. 금일도 약한 상승시도후 하락을 예상하며, 2,253.00(19일 저가) ~ 2,275.25(금일 전산장 고가)p 범위(차트 A)를 예상합니다.
2. Euro-FX 3월물 (6EH7) : 점점 단단해지는 달러인덱스 100의 저항, 매수 유효
미국의 화폐 달러는 약해지고, 미국의 금리인상은 주춤하는 모습입니다. 미연준은 만장일치로 금리동결을 발표했습니다. 정책금리 0.50~0.75%를 유지했으며, FOMC 성명에서는 경제심리는 호조를 보이고 있으며, 물가상승률 역시 중기적으로 2% 도달할 것 으로 전망했습니다. 기사 중에는 블랙록의 글로벌 채권투자담당자가 금년에 4번 인상할 수도 있다고 코멘트 했으나 그것은 포지션에 따른 희망사항이 아닐까 합니다. 달러도 진정되었으니 금리인상도 시장을 좀 보자고 한 발 물러선 것으로 보입니다. 유로화 입장에서는 하락의 가능성이 점점 줄어드는 상황입니다. 달러인덱스도 이제 100이 단단한 저항으로 보입니다. (차트 B) 금일도 유로화는 상승시도가 이어지며 1.07775(금일 전산장 저가) ~ 1.08500$의 범위를 예상합니다.
3. 원유 3월물 (CLH7) : 박스권이 이어지는 원유선물, 박스권 매매 유효
전일(금일 새벽) EIA(에너지정보청)의 주간원유재고는 646.6백만 배럴 증가로 발표되었습니다. 이는 전망치인 +328.9백만배럴 증가나 전주의 +284.0백만 배럴 증가보다 크게 증가한 것입니다. 더구나 미국석유협회(API)가 발표한 자료도 원유재고가 +580만 배럴 증가(예상 +330만배럴 증가) 였습니다. 그런데 원유선물은 재고발표 직후 짧은 하락은 보였으나 반등했고 오히려 전일대비 +1.40%를 보였습니다. OPEC의 감산이행은 시장의 예상보다 견조하다는 큰 흐름이 어어지고 있습니다 금일은 상승 하락을 반복하며 53.00 ~ 54.08(27일 고가)$의 범위(차트 C)를 예상합니다.
4. 금 4월물 (GCJ7) : VIX의 일시 급락은 오히려 상승추진력에 도움, 저가 매수 유효
일명 ‘공포지수’로 불리는 CBOE 변동성 지수, 즉 VIX가 전일 장중에 10%가 무너졌습니다. (차트 D) VIX는 10년 만에 처음으로 10% 아래로 잠시 하락한 것입니다. 이날 하락까지 포함했을 때 1990년 도입 이후 VIX가 10 아래로 떨어진 경우가 지금까지 불과 19 차례였으며, 가장 최근에는 2007년 2월16일에 있었습니다. 2008년 금융위기 이후 처음입니다. 금선물도 한국시간 목요일 새벽 1,200$ 아래로 잠시 하락했었습니다. 그러나 바로 반등하여 전산장에서 1,220$에 바짝 따라 붙었습니다. 금일도 직전 고점에서 추춤하겠으나 상승세가 이어지며, 1,210.2(당일 전산장 저가) ~ 1,228.0$ 범위를 예상합니다.
#1. SEN PORTFOLIO : 단기는 당일 매매(종가 청산), 장기는 해당월물 매매(최종거래일 청산)
A. 반등시도는 약하고 한 단계 하락하기 직전의 주가 (20분 차트, 1월 26일 이후)
출처 : KR선물HTSB. 점점 단단해지는 달러인덱스 100 (15분 차트, 1월 30일 이후)
출처 : 인베스팅닷컴 홈페이지C. 지속적으로 박스권을 보이고 있는 원유선물 (60분 차트, 1월 17일 이후)
출처 : KR선물HTSD. 장중에 10%가 무너진 공포지수(VIX) (1일 차트)
출처 : 마켓워치 홈페이지
